(1)一般義：公司申報的淨收入加上扣留的折舊額，損耗，分期償付以及特殊儲備費用等。后面幾項都是帳面扣除，實際上並未支出現金。了解這些因素將能更好地理解一家公司支付股息的能力。(2)投資義：淨收入加上折舊和其它非現金支出。投資者仔細研究現金流量關系到公司支付股息的能力。